新加坡MAS携手金融业大力拓展资产代币化计划与基础设施建设

新加坡金融管理局(MAS)于11月15日公布，正与金融业界紧密合作，旨在推进资产代币化的广度与深度，并着手打造支撑扩大代币化市场的核心能力。在此背景下，Project Guardian项目集结了17家金融机构，正式启动五个行业试点项目，以验证具有前瞻性的资产代币化应用场景。

1. 花旗、普信集团及富达国际正在测试一种机构级机制，旨在高效定价及执行双边数字资产交易，并积极探索数字资产实时交易后报告和分析的可能性。

2. 纽约梅隆银行和华侨银行正联手试验跨境外汇支付解决方案，以期实现安全、兼容异构网络的支付途径。

3. 蚂蚁集团则致力于测试一款资金管理方案，以强化全球流动性管理，通过新加坡的一个支持四十多种货币的全球金融中心实现多货币实时清算与结算。

4. 富兰克林邓普顿正着眼于利用可变资本公司(VCC)架构发行代币化的货币市场基金，利用数字资产网络维护基金份额记录。

5. 摩根大通与阿波罗则联合运用数字资产，力图实现全权委托投资组合及另类资产更流畅的投资与管理、自动投资组合再平衡及大规模定制，从而节省时间和减少人工处理环节。

4. MAS响应基金行业强烈需求，在Project Guardian行业小组内部设立新的基金工作流程，重点在于本地化发行基于数字资产网络的可变资本公司(VCC)基金，同时解决税务、政策及法律问题，拓宽资产管理公司的分销渠道。MAS将携手会计与企业监管局(ACRA)共同评估采用数字原生VCC基金份额所带来的机遇与挑战。

5. 在GL1倡议下，MAS与纽约梅隆银行、星展银行、摩根大通和三菱日联金融集团等国际政策制定者及金融机构合作，探索构建一个开放式的数字基础设施，用于托管代币化金融资产及应用程序，以此促进无缝跨境交易并在满足监管要求与准则的同时，实现代币化资产在全球流动性池中的交易。公私部门的利益相关者共同参与将有助于确保数字基础设施遵循国际标准搭建。

6. 同时，MAS也与金融行业共同研发互联网络模型(INM)，作为一个通用框架，允许不同独立网络间的数字资产交换，从而使金融机构能够在不同网络环境下进行交易。《互联网络白皮书》详述了INM的实际应用及其设计考量，现已发布，该白皮书由MAS与金融机构、金融科技公司和行业协会共同编纂完成。

7. 随着国际货币基金组织(IMF)工作人员加入由日本、新加坡、瑞士和英国政策制定者组成的Project Guardian政策制定者小组，IMF将从国际视角出发，对跨境平台合作中的政策与法律问题提供建议，以保障国际货币体系的稳定性。

对此，MAS副董事总经理Leong Sing Chiong先生表示：“Project Guardian的行业试点已成功展示了代币化的固定收益、外汇及资产管理产品能够实现无障碍跨国交易、分配与结算。为了充分挖掘代币化市场的潜能并催生网络效应，我们急需具备扩展性的数字基础设施。GL1将以类似公共互联网的开放性与可访问性原则为基础，构建起关键的数字主干网络，并将市场各方凝聚起来。MAS热切期待更多政策制定者和金融机构参与到GL1倡议的设计与发展进程中。”